诱多还是失误？ 宁波银行董事违规买卖股

    本报记者 李伊琳 上海报道

   9月2日晚，宁波银行（002142.SZ）公告称，非公开发行3.84亿股获证监会核准。

   而就在前一晚，同样来自宁波银行的一则公告，披露了对一位董事违规买卖公司股票的处理情况。

   这位名叫时利众的董事，在8月30日和31日两个交易日内违规一买一卖双向操作。四个如此接近且巧合的时间点，令市场顿生疑雾——增发获批公告前三日，到底发生了什么？消息是否已经被董事、管理层获知？这究竟是一次误操作，还是利好消息发布前的诱多？

    “或许，这位董事提前知道增发获批的消息。”一名宁波银行的投资者猜测。

   记者试图电话联系时利众本人，至发稿时没能接通。宁波银行内部一名知情人士透露，“操作的那两天，听说时利众不在宁波，是别人在操作。”

    违规领罚

   时利众现任宁波开发投资集团公司（下称“宁波开投集团”）副董事长、党委副书记、总经理。2005年1月起任宁波银行董事。

   公开资料显示，宁波银行第三届董事会第十一次会议于8月26日审议通过了《2010年半年度报告》全文及摘要，会议应到董事18名，实际到会16名，时利众是到会董事中的一员，并代表戴志勇董事表决。

   4天后，时利众买进了宁波银行股票。2010年宁波银行中报报告期内，时并不持有该行股份。

    宁波银行9月1日发布的公告称，8月30日，时利众买入18000股公司股票，成交均价为12.70元/股。次日，时利众卖出了其中的4500股，成交价格为12.66元/股。这笔交易套现资金56970元，单纯从股价上显示，亏了180元。

    至此，时利众账户中持有的宁波银行股票13500股，均被锁定，六个月不予交易。

   宁波银行公告称，时利众的买卖股票行为属于六个月内双向操作，违反了证券监管条例。《中华人民共和国证券法》第四十七条规定：“上市公司董事、监事、高级管理人员、持有上市公司股份5%以上的股东，将其持有的该公司的股票在买入后六个月内卖出，或者在卖出后六个月内又买入，由此所得收益归该公司所有，公司董事会应当收回其所得收益。”

   不过因为此次交易中时没有收益，无法上缴所得，对时利众的处罚也只是通过公告向宁波银行和投资者道歉，并做出承诺：今后会避免此类事件再生，自2010年9月1日起六个月内不再买卖公司股票。其目前仍持有13500股。

   9月2日，宁波银行董秘表示，该行将进一步加强对董事、监事、高级管理人员及持有上市公司股份5%以上的股东的教育。

   宁波银行的高管和相关持股比例的股东，9月1日和2日陆续收到了一份书面告知书，重申了相关公司股票交易制度。

    市场狂想：是否内幕交易？

   虽然时利众此单交易并未获利，但宁波银行同期股价走势不凡。9月1日，宁波银行放量大涨4.95%，收于13.15元，创出4个多月收盘价新高，日涨幅列银行股之首。

   时利众掌舵的宁波开投集团，是宁波市政府出资设立的投资主体和资本运管机构，履行经营国有资产和国有股权，进行对外融资、投资及管理。

   宁波开投集团主要控股宁波甬兴化工投资有限公司、浙甬钢铁投资(宁波)有限公司、宁波大桥有限公司、宁波热电股份有限公司(600982.SH)、宁波市热力有限公司、宁波长丰热电有限公司、宁波工业供水有限公司等20余家。

   集团主要参股企业有大地保险、宁波银行、浙江镇海联合发电有限公司、浙江镇海发电有限公司、宁波联合投资控股等20余家。

    作为持有多家上市公司的集团高管，阅历丰富的时利众的这一违规行为，令市场颇为不解。

   记者了解到，上市公司董事高管等关键人士的交易账户，均在证券交易所系统的严密监控之中，稍有异动马上会被捕捉。而时利众身为董事，难道就不知道这一监管要求？

   “宁波银行估计有什么重大利好没有公布。”9月1日晚间，一直关注宁波银行的周姓投资者注意到了这则“情况说明”公告后，就判断自己一时疏忽错失抢筹良机，“身为董事，不会无缘无故突然入场。何况公告刊登在股票大涨之后，说明有某些投资者已经关注到这种‘利好’消息。”

   时利众入场3天后，宁波银行刊登公告增发获批，前一日宁波银行股票大涨。时点之巧妙，到底是巧合，还是提前获知利好信息？

    不过，市场毕竟是复杂的，针对宁波银行的董事的“异常”交易，也有投资者认为是诱多。

   “防止高管在股价拉高之际资金出场。”一名投资宁波银行股票过百万的投资者分析，“时利众买入的股票只有区区1.8万股，入场马上亏本，其目的很有可能想引起投资者关注。让人联想可能董事资金入场背后会有某种重大利好。我是觉得，很有可能存在大利空。”

    9月2日收盘，宁波银行股价微跌0.38%，当天最大跌幅为1.49%。

   记者从宁波市证监局上市处了解到，监管层已经关注此事。“上市公司高管因为身份的特殊性，往往在内幕消息获得上存在优先性，违规操作严重扰乱资本市场的公平与公正性。”浙江相关监管人士介绍，证监会对此一直处于严密整治状态。

   内幕交易即证券交易内幕信息的知情人和非法获取内幕信息的人，利用内幕信息从事证券交易活动。此前，广发证券总裁董正青即因犯泄露内幕信息罪,被判处有期徒刑4年,并处罚金300万元。